La trésorerie d'entreprise est aujourd'hui une ressource qui doit être étudiée et gérée dans le contexte de taux et d'érossion monétaire que crée l'inflation.

Notre démarche passe par une évaluation du profil de risque dont pourra bénéficier cette trésorerie, cela intègre la connaissance des marchés, l'horizon de gestion, la présence d'autres stratégies de gestion en place. Qui décide et pilote la trésorerie ? On ne pourra pas forcément adopter les mêmes stratégies dans une holding familiale ou dans une société opérationelle dirigée par un directeur financier.

Une étude du BFR vient compléter cette approche pour savoir quelle somme peut être mise en gestion.

Vient ensuite le choix de l'enveloppe en fonction de la durée prévue et des besoins comptables de l'entreprise.

Contrat de capitalisation ou compte titre ? Le contrat de capitalisation permet une limitation de la fiscalité en fin d'année et des impacts comptables d'une baisse. Le compte titre peut donner plus de souplesse mais peut s'avérer plus exigeant administrativement pour une personne morale.

Les produits structurés offrent aujourd'hui une réelle solution pour la trésorerie stable.

Sélection de thématiques émise le 3/10/2022.